Το ανελέητο ξεπούλημα που παρατηρείται το τελευταίο διάστημα στην παγκόσμια αγορά ομολόγων έχει εκτινάξει τις αποδόσεις σε πολυετή υψηλά, με τους αναλυτές να τονίζουν ότι αυτή η εικόνα μπορεί και να είναι η νέα «κανονικότητα».
Από το αρνητικό αυτό κλίμα δεν θα μπορούσαν να μείνουν ανεπηρέαστα και τα ελληνικά ομόλογα, με τις αποδόσεις του ελληνικού 10ετούς τίτλου να διαμορφώνονται στο 4,47%.
Στην αγορά του αμερικανικού δημοσίου – που θεωρείται το θεμέλιο του παγκόσμιου χρηματοπιστωτικού συστήματος – οι αποδόσεις των 10 ετών έχουν εκτιναχθεί κατά 20 μονάδες βάσης (bps) στο 4,8% μόνο αυτήν την εβδομάδα. Από την αρχή του έτους έχει ανέβει κατά σχεδόν 100 μονάδες βάσης και από το 2022 πάνω από 200 bps.
Οι παγκόσμιες μετοχές έφθασαν στο χαμηλότερο επίπεδο από τον Απρίλιο την Τετάρτη και το κόστος ασφάλισης της έκθεσης σε ένα καλάθι ευρωπαϊκών εταιρικών junk ομολόγων έφτασε σε υψηλό πέντε μηνών, σύμφωνα με στοιχεία της S&P Global Market Intelligence.
Μια νέα άνοδος του κόστους δανεισμού είναι επίσης πονοκέφαλος για τις κεντρικές τράπεζες, καθώς σταθμίζουν την ανάγκη διατήρησης των επιτοκίων σε υψηλά επίπεδα για τον περιορισμό του πληθωρισμού έναντι μιας επιδεινούμενης οικονομικής προοπτικής.
********
Άνοιξε κι άλλο η «ψαλίδα» μεταξύ των επιτοκίων καταθέσεων και χορηγήσεων δανείων, κάτι που αποτελεί επιβάρυνση για τους δανειολήπτες, ενώ κάνει ακόμη πιο ακριβό το κόστος χρήματος για τους πολίτες.
Σύμφωνα με τα επίσημα στοιχεία της Τράπεζας της Ελλάδος, τον Αύγουστο του 2023, τα μέσα σταθμισμένα επιτόκια των νέων καταθέσεων και νέων δανείων αυξήθηκαν στο 0,39% και 6,33% αντίστοιχα. Έτσι, το περιθώριο επιτοκίου μεταξύ των νέων καταθέσεων και δανείων αυξήθηκε στις 5,94 εκατοστιαίες μονάδες.
Αυτό έχει ως αποτέλεσμα να αυξάνονται περαιτέρω οι δόσεις των δανείων για τους δανειολήπτες, ενώ οι καταθέτες που έχουν τα χρήματά τους στις τράπεζες έχουν ανεπαίσθητο όφελος.
Τον Αύγουστο του 2023, το μέσο σταθμισμένο επιτόκιο του συνόλου των υφιστάμενων καταθέσεων παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στο 0,43%, ενώ το αντίστοιχο επιτόκιο των υφιστάμενων δανείων αυξήθηκε στο 6,28%. Το περιθώριο επιτοκίου μεταξύ των υφιστάμενων καταθέσεων και δανείων παρέμεινε σχεδόν αμετάβλητο στις 5,85 εκατοστιαίες μονάδες.
Αξίζει να σημειωθεί ότι τον Ιούλιο του 2022, οπότε η ΕΚΤ ξεκίνησε να ανεβάζει τα επιτόκια, το επιτοκιακό περιθώριο ήταν μόλις στο 3,69% για τα νέα δάνεια και καταθέσεις και στο 3,56% για τα υφιστάμενα.
********
Μετά από πολύμηνη διαδικασία αξιολόγησης της καταλληλότητας των τριών επενδυτών από την ΤτΕ οι εφοπλιστές Δημήτρης Μπάκος και Γιάννης Καϋμενάκης, καθώς και ο Αντιπρόεδρος ΔΣ και CEO της Intrakat Αλέξανδρος Εξάρχου, εξασφάλισαν το πολυπόθητο “Fit & Proper”.
Ετσι και με την “σφραγίδα καταλληλότητας” από την Τράπεζα της Ελλάδος προχώρησαν στις 26 Σεπτεμβρίου σε αλλαγές στη σύνθεση διοικητικού συμβουλίου της Παγκρήτιας Τράπεζας αντικαθιστώντας τέσσερα μέλη -μεταξύ των οποίων και ο Πρόεδρος Δημήτρης Δημόπουλος- στο πλαίσιο της Τακτικής Γενικής Συνέλευσης.
Μετά το το “πράσινο φως” από τον Επόπτη κλείνει μια ουσιαστική εκκρεμότητα για το μέλλον των Attica Bank και Παγκρήτιας που βρίσκονται σε διαδικασία εξυγίανσης και αναδιάρθρωσης με στόχο τη συγχώνευσή τους σε έναν υγιή τραπεζικό οργανισμό που θα συνεισφέρει ουσιαστικά στον τραπεζικό ανταγωνισμό μέσω της ανάπτυξης του πέμπτου -μη συστημικού- τραπεζικού πόλου.
